- 編號：87074
- 書名：對賭爭議解決法律實(shí)務(wù)
- 作者：邱琳
- 出版社：法律
- 出版時(shí)間：2021年2月
- 入庫時(shí)間：2021-3-16
- 定價(jià)：118
圖書內(nèi)容簡介
"《對賭爭議解決法律實(shí)務(wù)》——“對賭”的工具書，對投資并購中的“對賭”交易及相關(guān)爭議解決問題的全面梳理和介紹，從“對賭”交易的數(shù)據(jù)和具有社會(huì)影響力的案例入手，引入“對賭”概念，進(jìn)而系統(tǒng)梳理“對賭”的基礎(chǔ)知識，隨后從實(shí)體及程序兩個(gè)角度，對與“對賭”有關(guān)的法律糾紛中的主要法律實(shí)務(wù)問題，結(jié)合理論進(jìn)行了分析和探討，形成了較為系統(tǒng)的研究成果。
檢索并研究逾千件的司法及仲裁裁判文書，與商學(xué)院實(shí)戰(zhàn)案例相結(jié)合，以商業(yè)與法律大數(shù)據(jù)解讀“對賭”是本書的一大特色，由此對實(shí)證研究“對賭”作出了重要貢獻(xiàn)。以公司法與合同法為基礎(chǔ)，追根溯源并兼顧司法判例及《九民紀(jì)要》裁判規(guī)則，從實(shí)踐和理論兩個(gè)層面對“對賭”進(jìn)行全面系統(tǒng)地對比、研究，使本書對投融資及法律專業(yè)領(lǐng)域人士都具有較高的參考價(jià)值。"
圖書目錄
"目 錄
第一章 中國對賭交易數(shù)據(jù)
——潮起潮落
一、新冠疫情下的募投市場
二、回看過往近十年的對賭數(shù)據(jù)
三、對于十年數(shù)據(jù)的實(shí)戰(zhàn)驗(yàn)證
四、基于實(shí)戰(zhàn)驗(yàn)證后的理論回歸及實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用路徑
五、小結(jié)
第二章 2010—2020年中國十大典型對賭交易
第一節(jié) 引 言
第二節(jié) 對賭起源：蒙牛對陣摩根士丹利
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果：雙贏
四、關(guān)鍵詞
第三節(jié) 一次對賭，如何讓張?zhí)m出局俏江南？
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果
四、關(guān)鍵詞
第四節(jié) 上市、退市到被收購，永樂電器在對賭中完敗
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果
四、關(guān)鍵詞
第五節(jié) 雙倍業(yè)績差額補(bǔ)償，新華醫(yī)療與成都英德鬧上法庭
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果
四、后續(xù)發(fā)展
五、關(guān)鍵詞
第六節(jié) 華夏幸�！百u股圖存”？與平安資管簽訂三年對賭
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭進(jìn)程
四、關(guān)鍵詞
第七節(jié) 對賭完成就變臉，愷英網(wǎng)絡(luò)多名高管被調(diào)查
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭內(nèi)容
四、對賭結(jié)果
五、后續(xù)發(fā)展
六、關(guān)鍵詞
第八節(jié) 馮小剛與華誼兄弟的對賭：又愛又恨
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果
四、關(guān)鍵詞
第九節(jié) 對賭僅一年，龍發(fā)制藥恐遭控制權(quán)易主
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果
四、關(guān)鍵詞
�。ㄒ唬┕蓹�(quán)質(zhì)押的相關(guān)規(guī)定
（二）限售股質(zhì)押的實(shí)踐
第十節(jié) 19億對賭式賣殼交易，中超集團(tuán)強(qiáng)勢扭轉(zhuǎn)結(jié)局
一、交易主體
二、交易內(nèi)容
三、交易進(jìn)程
四、關(guān)鍵詞
�。ㄒ唬睹袷略V訟法》第100條
（二）《民事訴訟法》第101條
�。ㄈ睹裨V法解釋》第152條
第十一節(jié) A股對賭涉刑第一案：多名高管累計(jì)判刑超60年
一、交易主體
二、交易結(jié)構(gòu)
三、對賭結(jié)果
四、關(guān)鍵詞
第三章 對賭交易的基礎(chǔ)知識介紹
導(dǎo) 讀
第一節(jié) 對賭的起源與定義
一、對賭是什么
二、對賭的起源
三、對賭的定義
（一）回贖條款與對賭的區(qū)別
�。ǘ〦arn-out與對賭的區(qū)別
四、對賭交易結(jié)構(gòu)的梳理
�。ㄒ唬┥鲜泄就顿Y中的對賭
�。ǘ￢CPE投資中的對賭
第二節(jié) 與誰賭？賭什么？
一、與誰賭？
（一）投資方與目標(biāo)公司股東實(shí)際控制人管理層對賭
�。ǘ┩顿Y方與目標(biāo)公司對賭
二、賭什么？
�。ㄒ唬┙�(jīng)營性業(yè)績指標(biāo)
�。ǘ┓墙�(jīng)營性業(yè)績指標(biāo)
�。ㄈ㊣PO
三、怎么賭？
�。ㄒ唬┐_定目標(biāo)公司估值——磋商及簽約階段
（二）調(diào)整目標(biāo)公司估值——履行階段
�。ㄈ┩顿Y方退出
四、對賭的常見模式
�。ㄒ唬┮话隳Ｊ�
�。ǘ┨厥饽Ｊ�
五、對賭中投資款的常見支付方式
�。ㄒ唬┈F(xiàn)金支付
�。ǘ┕善保�(quán)）支付
（三）定向可轉(zhuǎn)債支付
六、對賭協(xié)議的效力及可履行性
�。ㄒ唬⿲�的兩種類型
（二）對賭協(xié)議的效力
�。ㄈ⿲�協(xié)議的可履行性
七、對賭交易的常見文件
�。ㄒ唬┍Ｃ軈f(xié)議
（二）意向書
�。ㄈ┰鲑Y協(xié)議
�。ㄋ模┕蓹�(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議
第四章 對賭爭議中最重要的法律問題
導(dǎo) 讀
第一節(jié) 投資方與目標(biāo)公司對賭及相關(guān)擔(dān)保安排的效力之爭——
對賭爭議解決的歷史沿革
一、海富案 vs. 華工案——投資方與目標(biāo)公司對賭之效力及
可履行性問題
�。ㄒ唬┖８话傅幕景盖榧胺ㄔ翰门杏^點(diǎn)
（二）華工案的基本案情及法院裁判觀點(diǎn)
�。ㄈ┓ㄔ翰门兄讓舆壿嫴⑽锤淖儭８话概c華工案的
對比分析
二、久遠(yuǎn)案 vs. 瀚霖案——目標(biāo)公司為股東提供擔(dān)保問題之分析
�。ㄒ唬┚眠h(yuǎn)案的基本案情及法院裁判觀點(diǎn)
�。ǘ╁匕傅幕景盖榧胺ㄔ翰门杏^點(diǎn)
（三）擔(dān)保在對賭中的重要性——久遠(yuǎn)案與瀚霖案的對比分析
三、銀海通案——目標(biāo)公司未減資，投資方請求第三方履行
股權(quán)回購的擔(dān)保義務(wù)之分析
�。ㄒ唬┿y海通案的案情與裁判釋理
�。ǘ⿵你y海通案看第三方擔(dān)保責(zé)任的履行問題
（三）投資方風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的建議
四、對華工案的進(jìn)一步思考
（一）華工案之審判思路
�。ǘ┤A工案再審判決三大焦點(diǎn)問題之分析
（三）判決結(jié)果的公平問題及投資方的退出路徑
�。ㄋ模⿲懺谌A工案的最后
五、仲裁對投資方與目標(biāo)公司對賭效力的態(tài)度
第二節(jié) 投資方與目標(biāo)公司對賭相關(guān)問題研究——兼評最高人民法院
《九民紀(jì)要》之對賭裁判規(guī)則
一、《九民紀(jì)要》“對賭協(xié)議”的裁判規(guī)則整體上應(yīng)予肯定
（一）審理“對賭協(xié)議”，既要適用《合同法》，也要適用
《公司法》
�。ǘ﹨^(qū)分“對賭協(xié)議”的效力與可履行性，終結(jié)了投資方與
目標(biāo)公司對賭的效力之爭
�。ㄈ┠繕�(biāo)公司現(xiàn)金補(bǔ)償?shù)牟门幸?guī)則，較好地平衡了投資方與
目標(biāo)公司股東及債權(quán)人之間的利益
二、《九民紀(jì)要》目標(biāo)公司股權(quán)回購裁判規(guī)則存在的問題——
實(shí)際適用空間狹小
（一）股權(quán)回購以完成減資程序?yàn)榍疤帷僮餍缘?
�。ǘ┦欠翊嬖诟鼉�(yōu)解決方案？
三、投資方與目標(biāo)公司對賭可能出現(xiàn)的“僵局”能否破解？
�。ㄒ唬┩顿Y方主張解除“對賭協(xié)議”能否收回投資？
�。ǘ┩顿Y方能否請求目標(biāo)公司支付違約金或承擔(dān)損失
賠償責(zé)任？
�。ㄈ┙ㄗh
第五章 對賭爭議解決涉及的其他法律問題（上）
導(dǎo) 讀
第一節(jié) 對賭協(xié)議簽訂前的法律問題
一、股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)
（一）重要股權(quán)臨界點(diǎn)及其法律規(guī)定
�。ǘ┢髽I(yè)初創(chuàng)期股權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)應(yīng)考慮的因素
（三）企業(yè)發(fā)展期股權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)應(yīng)考慮的因素
�。ㄋ模┢髽I(yè)擬上市階段股權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)應(yīng)考慮的因素
�。ㄎ澹┢渌蛇\(yùn)用于股權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)的方法
二、對賭中的股權(quán)代持
�。ㄒ唬┩顿Y方與目標(biāo)公司股東實(shí)際控制人進(jìn)行對賭成為
主要交易模式
（二）目標(biāo)公司可能存在股權(quán)代持現(xiàn)象
�。ㄈ﹩栴}的提出
（四）股權(quán)代持
�。ㄎ澹⿲�中的股權(quán)代持
三、夫妻財(cái)產(chǎn)及債務(wù)認(rèn)定
�。ㄒ唬┓蚱挢�(cái)產(chǎn)及債務(wù)認(rèn)定相關(guān)的法律規(guī)定
�。ǘ┩顿Y方的權(quán)益保障
（三）創(chuàng)始人的權(quán)益保障
�。ㄋ模┬●R奔騰案——?jiǎng)?chuàng)始人個(gè)人名義所負(fù)股權(quán)回購
債務(wù)的認(rèn)定
第二節(jié) 對賭協(xié)議的主要條款
一、背景性條款
二、商務(wù)核心條款
�。ㄒ唬I(yè)績承諾條款
�。ǘ┗刭彈l款
�。ㄈ╊I(lǐng)售條款
（四）反稀釋條款
�。ㄎ澹┳顑�(yōu)惠待遇條款
�。┣逅銉�(yōu)先條款
三、程序性條款
（一）通知送達(dá)條款
�。ǘ幾h解決條款
�。ㄈ┖贤炇饤l款
四、保障性條款
�。ㄒ唬┻`約責(zé)任條款
（二）擔(dān)保條款
第三節(jié) 對賭協(xié)議履行中的法律問題
一、商業(yè)風(fēng)險(xiǎn) vs. 不可抗力 vs. 情勢變更
�。ㄒ唬┮咔榧瓤赡軜�(gòu)成不可抗力又可能構(gòu)成情勢變更
�。ǘ┎豢煽沽εc情勢變更的制度價(jià)值
�。ㄈ┎豢煽沽Α⑶閯葑兏吧虡I(yè)風(fēng)險(xiǎn)的共性與區(qū)別
（四）何種情形下，法院將疫情認(rèn)定為不可抗力？
�。ㄎ澹┖畏N情形下，法院將疫情認(rèn)定情勢變更？
（六）疫情構(gòu)成不可抗力后，當(dāng)事人應(yīng)采取何種對策？
�。ㄆ撸┮咔闃�(gòu)成情勢變更后，當(dāng)事人應(yīng)采取何種對策？
二、對賭抽屜協(xié)議之效力研究
（一）對賭抽屜協(xié)議之產(chǎn)生
�。ǘ⿲�抽屜協(xié)議之類型
�。ㄈ⿲�抽屜協(xié)議之法律效力分析
（四）抽屜協(xié)議、陰陽合同與通謀虛偽表示之區(qū)別
三、股東知情權(quán)
�。ㄒ唬┕蓶|知情權(quán)的背景介紹
�。ǘ┕蓶|知情權(quán)的行使及司法保護(hù)
�。ㄈ┕究芍鲝埖墓蓶|知情權(quán)抗辯事由
�。ㄋ模┘m紛解決方式仍待規(guī)范化
四、回購權(quán)的法律性質(zhì)
（一）對回購權(quán)內(nèi)涵的分層解讀
�。ǘ┗刭彊�(quán)的特點(diǎn)——與一般合同解除權(quán)之對比
（三）回購權(quán)行使的對象
�。ㄋ模┗刭彊�(quán)行使的限制
第五章 對賭爭議解決涉及的其他法律問題（下）
第一節(jié) 爭議解決
一、民事訴訟的基礎(chǔ)介紹
（一）民事訴訟的定義
�。ǘ┟袷略V訟的受理范圍
�。ㄈ┟袷略V訟的基本制度
�。ㄋ模┟袷略V訟中的主體
�。ㄎ澹┟袷略V訟的主要程序
�。┟袷略V訟中的證據(jù)
二、仲裁
�。ㄒ唬┦裁词侵俨�？
�。ǘ┲俨媒鉀Q什么問題——受理范圍
�。ㄈ┲俨贸绦蚪榻B
（四）仲裁適用的主要依據(jù)
�。ㄎ澹┲俨玫奶攸c(diǎn)
�。﹨⑴c仲裁的前提——有效的仲裁協(xié)議
（七）仲裁的權(quán)利救濟(jì)及司法監(jiān)督
三、證據(jù)
（一）證據(jù)技術(shù)在爭議解決中的重要性
�。ǘ┪覈C據(jù)制度規(guī)范性文件
（三）《民事訴訟證據(jù)規(guī)定》的實(shí)踐意義
�。ㄋ模睹袷略V訟證據(jù)規(guī)定》重點(diǎn)內(nèi)容及對賭爭議解決啟示
�。ㄎ澹┳C據(jù)目錄制作
第二節(jié) 執(zhí)行
一、融資方在執(zhí)行程序中應(yīng)當(dāng)關(guān)注的問題及享有的權(quán)利
�。ㄒ唬⿲�(qiáng)制執(zhí)行所依據(jù)的生效裁判文書提出挑戰(zhàn)
�。ǘ⿲�(zhí)行法院采取的強(qiáng)制執(zhí)行行為提出異議
二、投資方在強(qiáng)制執(zhí)行程序中享有的權(quán)利以及可能遇到的障礙
（一）對強(qiáng)制執(zhí)行所依據(jù)的生效裁判文書提出挑戰(zhàn)
�。ǘ﹤鶛�(quán)的保全——對融資方實(shí)施的損害投資方債權(quán)的行為
主張并行使代位權(quán)、撤銷權(quán)
�。ㄈ┌竿馊苏J(rèn)為生效裁判文書侵犯其合法權(quán)益或?qū)?zhí)行標(biāo)的
提出權(quán)利主張
三、公司人格否認(rèn)制度
�。ㄒ唬┕救烁穹裾J(rèn)制度
�。ǘ┕救烁穹裾J(rèn)制度在對賭中的適用
第三節(jié) 上市公司對賭涉刑的風(fēng)險(xiǎn)及建議
導(dǎo) 語
一、上市公司對賭涉刑大數(shù)據(jù)
二、經(jīng)典案例及涉刑情形分析
（一）粵傳媒案——重組標(biāo)的因業(yè)務(wù)造假涉刑，買賣雙方及
中介機(jī)構(gòu)均獲刑
�。ǘ⿲幉|力案——重組標(biāo)的因財(cái)務(wù)造假涉刑，實(shí)控人被以
合同詐騙罪判處無期徒刑
�。ㄈ╅L園集團(tuán)案——重組標(biāo)的實(shí)控人因挪用資金、職務(wù)侵占
被追究刑事責(zé)任
�。ㄋ模┥鲜泄炯捌鋵�(shí)控人涉刑
三、上市公司涉刑原因及相關(guān)罪名
（一）涉刑原因
�。ǘ┏Ｒ姷淖锩治�
四、對上市公司防范刑事風(fēng)險(xiǎn)的建議
�。ㄒ唬┩晟破髽I(yè)刑事合規(guī)，全面構(gòu)建風(fēng)控體系
�。ǘ┘皶r(shí)處理涉刑事件，主動(dòng)隔離刑事風(fēng)險(xiǎn)"
